Власти намерены снизить максимальные ставки по микрозаймам

Госдумой в первом чтении был принят закон, предусматривающий уменьшение максимально доступной ставки по микрокредитам. Если это был 1% в сутки, то сейчас показатель снизился до 0.8%. Ранее власти уменьшали размеры ежедневных процентных ставок по микрозаймам. Сначала платеж был уменьшен с 2 до 1.5% в сутки, потом с 1.5 до 1% в день. Такие изменения можно считать положительными. Все дальнейшие снижения нацелены на то, чтобы минимизировать текущие долговые нагрузки для заемщиков.

Проект подготавливался в 2021 году, поэтому не учитывал особенности текущей экономической ситуации. Об этом в официальном заявлении сказал К. Бахарев – первый зампредседателя комитета по финансовым рынкам во время пленара. В Думе не оспаривали необходимость уменьшения максимальных ставок плюс предлагают при подготовке законопроекта к очередному чтению обговорить оптимальную скорость снижения платежей.

К чему могут привести корректировки

Сам Бахарев напоминает, что зимой 2021-2022 (до момента повышения ключевых ставок с 9.5 до 20%) Центробанк реализовывал так называемые стресс-тесты микрофинансовых компаний по различным сценариям. Сначала было решено уменьшить процентные ставки по микрозаймам. При этом в случае уменьшения ставки до отметки в 0.8% несколько сотен российских МФО могут стать убыточными и просто уйти с рынка. Речь о серьезных показателях – не менее 25% от всего портфеля микрофинансового рынка страны на данный момент. Компании, которые оказываются в зоне риска, за время работы заключали почти половину всех договоров в своем сегменте, а их клиенты составили 45% от общей массы рынка. То есть после снижения ставок по быстрым займам проблемы могут возникнуть у 45% текущих заемщиков.

В случае снижения ставок до 0.5% в сутки минимум полсотни микрофинансовых компаний могут стать убыточными и просто уйти с рынка. Согласно разным данным, это будет не меньше 40% портфеля. По мнению Бахарева, от 500 компаний в сегменте заключают три четверти всех соглашений, число их клиентов достигает 5 млн. человек.

Вторая потенциальная схема намного более рискованная, поскольку в данном случае проблемы возникнут у ¾ заемщиков. При принятии решений власти должны искать компромисс, чтобы граждане отметили минимизацию долговых нагрузок с одной стороны, а с другой вынужденные изменения на рынке не привели к системным проблемам в функционировании компаний.

Эксперты не высказывают уверенности в том, что в сложных экономических условиях стоит понижать максимальные процентные ставки. Они говорят о необходимости учета ключевых процентов в 20%, уровня доходов населения и других факторов. В текущих реалиях уменьшение ставки кредитования до 0.8% просто приведет к отказу в выдаче денег половине клиентов, если не больше. Соответственно, 0.2 процентных пункта могут вывести предприятие в отрицательную рентабельность. Так ли необходимо это делать?

Другие варианты выхода из ситуации

У большинства микрофинансовых организаций легально предлагающих свои услуги на российском рынке финансовых услуг ушло более двух лет на адаптацию к процессу снижения ставок с 2.3% до 1%, который действовал в последнее время. Дальнейшие корректировки могут оказаться слишком чувствительными – об этом говорит И. Уклеин, директор «Эксперт РА». Учитывая, что Центробанк недавно отменил ограничения по полным ценам кредитов, банки смогут потеснить сектор микрофинансового кредитования. Простыми словами – значительная часть микрофинансового рынка просто не выдержит новые ставки, а оставшиеся игроки будут убыточными еще длительное время.

Уклеин с Мехтиевым даже подчеркивают, что снижение ставок сегодня приведет к наращиванию долей в сегменте нелегального кредитования. Регулировать рынок не получится, а значит, доверие к сегменту МФО будет дополнительно подорвано, инвестиционная привлекательность снижена. Смогут ли в итоге ведущие МФО, которые после нововведений удержатся на плаву, просто брать больше денег с заемщиков? Не факт, тем более что на практике клиенты таких компаний просто зачастую не могут рассчитывать на адекватные условия оформления банковских ссуд, сами к обеспеченным категориям населения не относятся.

Эксперты с учетом этих фактов предлагают не ограничивать ставки для МФО, но на этом фоне отрегулировать пределы начислений. Значительная часть клиентов сегментов PDL и IL достигает текущих пределов х1.5 за сроки займа с учетом просрочек и пролонгаций. Уклеин говорит, что намного важнее учитывать размеры итоговых переплат, а не проценты в сутки. Другие эксперты подчеркивают, что было бы неплохо ввести ограничения на отметке в х1 и реализовать реально действенные схемы для контроля процесса.

Согласно официальным сведениям за 2021 год, более пяти сотен МФО выдавали клиентам займы с ПСК выше 292%, причем доля кредитов до зарплаты с такими показателями достигает 90% от всех ссуд. Точка безубыточности масштабных МФО в PDL сегменте находится в диапазоне от 150 до 200% годовых. Что касается займов под залог, то по ним МКК/МФК и до введения планируемых изменений устанавливали меньшие ставки, так как они ограничены законодательством. Проанализировав тарифы по залоговым займам, к примеру на 1мбанк, можно сказать, что по многим из них ставка не превышает 0,1 %.

Выводы

Снижение ставки на 0.2 пункта кардинально изменит принципы работы рынка, далеко не факт, что в положительную сторону. Финансисты подчеркивают необходимость пересмотра нововведения, оценки его возможных последствий. В текущих кризисных условиях есть смысл отсрочить изменения по суточным процентам, а ставку сделать на корректировку предельных размеров переплат.